Με ΟΤΕ -4% λόγω μερίσματος αλλά τράπεζες +3% το ΧΑ +1,12% στις 1.915 μον. - Σε νέα υψηλά παρά τα υπεραγορασμένα επίπεδα

(upd18) Ανοδικά έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο στις 1.915 μονάδες, με το θετικό momentum να συντηρείται μετά τις ανακοινώσεις για συγχωνεύσεις και εξαγορές.
Παρά τα υπεραγορασμένα επίπεδα, τη γεωπολιτική και την οικονομική αστάθεια, ο Γενικός Δείκτης έκλεισε σε νέα υψηλα 15ετίας, ενώ ο Τραπεζικός Δείκτης πλησιάζει τα υψηλά 10ετίας.
Οι απώλειες -3,78% του ΟΤΕ λόγω αποκοπής μερίσματος ύψους 0,7415 ευρώ ανά μετοχή ( καθαρό : 0,7044 ευρώ ) αντισταθμίστηκαν από τα κέρδη στις τράπεζες έως +3% η Πειραιώς, ενώ θετικά επέδρασαν και τα κέρδη της δεικτοβαρούς Coca Cola +3,56%.
Στον απόηχο της προσφοράς του Euronext για εξαγορά έως και 100% της ΕΧΑΕ με τιμή 6,90 ευρώ και ανταλλαγή μετοχών, το ταμπλό δείχνει πως το τίμημα είναι χαμηλό και δεν αποκλείεται να βελτιωθεί. 
Η Intralot παρουσίασε χθες το σχέδιο και τα μεγέθη που θα έχει μετά την εξαγορά της Bally’s, ενώ οι κινήσεις που θα γίνουν θα αυξήσουν την κεφαλαιοποίηση πάνω από τα 2,3 δισ. ευρώ. 
Στο 1,07 ευρώ ανά μετοχή διαμορφώνεται η δημόσια πρόταση της PE SUB Holdings του Soohyung Kim για την απόκτηση των μετοχών της Intralot…
Σημειώνεται ότι δεν θα ασκηθεί το δικαίωμα εξαγοράς και δεν επιδιώκεται η διαγραφή των μετοχών από το Χρηματιστήριο.
Υπενθυμίζεται πως την 30ή Ιουνίου 2025 ο Προτείνων απέκτησε 39.136.435 κοινές, ονομαστικές μετοχές της Εταιρείας και ισάριθμα δικαιώματα ψήφου, που αντιστοιχούν σε ποσοστό 6,48% των συνολικών δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρείας.
Σε διεθνή επίπεδο, στο επίκεντρο οι πιθανές εμπορικές συμφωνίες των χωρών με τις ΗΠΑ καθώς πλησιάζει η λήξη της προθεσμίας της 9ης Ιουλίου, με τον Donald Trump να τονίζει ότι δεν εξετάζει νέα αναβολή, ενώ iσχυρή άνοδο σημείωσαν οι θέσεις εργασίας, εκτός γεωργικού τομέα, στις ΗΠΑ, καθώς αυξήθηκαν κατά 147.000 τον Ιούνιο, ξεπερνώντας τις προσδοκίες των αναλυτών.
Το ποσοστό ανεργίας διαμορφώθηκε στο 4,1% για τον αναφερόμενο μήνα, σε σύγκριση με το 4,2% του Μαΐου, με τον αριθμό των ανέργων να φτάνει τα 7 εκατομμύρια.
Αναλυτικά στις τράπεζες, με τη μεγαλύτερη άνοδο έκλεισε η Πειραιώς +2,87% και ακολούθησαν Eurobank +2,36%, Εθνική +1,8% και Αlpha Bank +1,13%.  
Στα μη τραπεζικά blue chips, ανοδικά ξεχώρισε η Coca Cola +3,56%, και ακολούθησαν Viohalco +1,96%, ΕΛΧΑ +1,75%, Lamda +1,41%, Motor Oil +1,31%...ενώ υποχώρησαν ΟΤΕ -3,78%, ΟΠΑΠ -1,46%, Τιτάν -0,92%...
Μετά τη μη ένταξη του ελληνικού χρηματιστηρίου σε “watch list”, από την MSCI,  το ενδιαφέρον μετατοπίζεται στις επόμενες αποφάσεις των υπολοίπων Οίκων, με πρώτη της Standard & Poor’s τον Ιούλιο, η οποία θα κρίνει την αναβαθμίση του ελληνικού Χρηματιστηρίου στις αναπτυγμένες Αγορές αφού έχει ήδη η χώρα μας σε whatchlist, ενώ τον Σεπτέμβριο αναμένεται η απόφαση του FTSE Russell ( η Ελλάδα έχει προστεθεί στη λίστα παρακολούθησης) και τον Απρίλιο του 2026 θα αποφασίσει ο Stoxx.
Υπενθυμίζεται ότι η επόμενη τριμηνιαία αναθεώρηση των δεικτών MSCI έχει οριστεί για τις 7 Αυγούστου 2025.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Ήπια ανοδικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη στο +0,16% και τον Τραπεζικό Δείκτη +0,34%.
Στα πρώτα λεπτά της συνεδρίασης, με τις πιέσεις στον ΟΤΕ -3,84% λόγω αποκοπής μερίσματος να αντισταθμίζονται από τα κέρδη των τράπεζων ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας στο -0,09%.
Λίγο πριν τη λήξη της συνεδρίασης, εντάθηκαν οι αγοραστικές παρεμβάσεις στις τράπεζες με Eurobank +3,60%, Πειραιώς +2,84%...και ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +1,94%. 
Στις δημοπρασίες με τις τράπεζες να διατηρούν τα κέρδη τους και την  πλειονότητα των μη τραπεζικών blue chips σε θετικό πρόσημο, με τη δεικτοβαρή  Coca Cola+3,56% ο Γενικός Δείκτης κατέγραψε το υψηλό της ημέρας +1,13%.
O Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με άνοδο +1,12% στις 1.915 μονάδες, έχοντας υψηλό στις 1.915,31 μονάδες και χαμηλό τις 1.892,29 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε αυξημένα επίπεδα και επικεντρώθηκε στις τράπεζες
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 249,1 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 20,8 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 51,4 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 36,8 εκατ. να διακινούνται στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 20,78 εκατ. ευρώ και όγκου 3,92 εκατ. τεμαχίων πραγματοποιήθηκαν στο εεληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Εθνική διακίνησε 346,9 χιλ. τεμάχια αξίας 3,86 εκατ. ευρώ, η Eurobank 585 χιλ. τεμάχια αξίας 1,76 εκατ. ευρώ, η Alpha Bank 2,17 εκατ. τεμάχια αξίας 6,78 εκατ. ευρώ και η Optima Bank 64,5 χιλ. τεμάχια αξίας 1,3 εκατ. ευρώ.
Τα ΕΛΠΕ 150 χιλ. τεμάχια αξίας 1,16 εκατ. ευρώ,η Coca Cola 20 χιλ. τεμάχια αξίας 918 χιλ. ευρώ,  η Aegean 50 χιλ. τεμάχια αξάις 616 χιλ. ευρώ, η Cenergy 303 χιλ. τεμάχια αξάις 2,97 εκατ. ευρώ,  η ΓΕΚ Τέρνα 25 χιλ.τεμάχια αξίας 499 χιλ. ευρώ και ο ΔΑΑ 7 χιλ. τεμάχια αξίας 68,5 χιλ. ευρώ.
Η ΑΔΜΗΕ 200 χιλ. τεμάχια αξίας 627,5 χιλ. ευρώ.
Επίσης, διακινήθηκε 1 πακέτo ομολόγου Aegean  “AEGNB1” αξίας 1,5 εκατ. ευρώ και όγκου 1,5 εκατ. τεμαχίων.

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 1.915 μονάδες, διασπώντας την πρώτη αντίσταση των 1.900 μονάδων και ακολουθούν οι οι 1.950 και οι 2.000 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 1.850 μονάδες και ακολουθούν οι 1.800, οι 1.785, οι 1.750, οι 1.680, οι 1.670, οι 1.650, οι 1. 627 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.581 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.009 μονάδες, διασπώντας τις 2.000 μονάδες και ακολουθούν οι 2.025 και 2.050 μονάδες.
Στην πρώτη στήριξη βρίσκονται οι 1.900 μονάδες και ακολουθούν οι 1.850, οι 1.800, οι 1.780, οι 1.750, οι 1.700, οι 1.680, οι 1.650, οι 1.600, οι 1.580 , οι 1.527 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.453 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.

Βελτίωση στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -0,17 μ.β.

Βελτίωση καταγράφεται σήμερα 3/7 στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με την προσοχή να έχει στραφεί στην επερχόμενη προθεσμία των ΗΠΑ για τους εμπορικούς δασμούς, η οποία είναι η 9η Ιουλίου.
Το ενδιαφέρον εστιάζεται στις επόμενες συνεδριάζεις των Κεντρικών Τραπεζών για τα επιτόκια, με την ΕΚΤ να προχωρά σε μείωση των επιτοκίων τον Σεπτέμβριο, μετά τα στοιχεία που ανακοινώθηκαν την Τρίτη και έδειξαν ότι ο πληθωρισμός της ευρωζώνης έφτασε τον στόχο της κεντρικής τράπεζας για 2%.
Από την άλλη, στο επίκεντρο βρέθηκαν τα τελευταία σχόλια του προέδρου της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ, Jerome Powell, ο οποίος δήλωσε ότι η κεντρική τράπεζα θα είχε ήδη μειώσει τα επιτόκια εάν δεν υπήρχαν οι δασμολογικές πρωτοβουλίες του Αμερικανού προέδρου Donald Trump, ενώ επανέλαβε ότι δεν θα υπάρξουν μειώσεις επιτοκίων πριν αποσαφηνιστεί ο πληθωριστικός αντίκτυπος των δασμών, σημειώνοντας ότι ενδέχεται να υπάρξει αύξηση των τιμών πέραν ενός εφάπαξ σοκ.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,33% και το 10ετές ιταλικό 3,50% με το μεταξύ τους spread στις -17 μονάδες βάσης.
Στον αντίποδα, πωλήσεις καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές αμερικανικό στο 4,33% και το 2ετές στο 3,88%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Εν τω μεταξύ η Scope Ratings δεν... ασχολήθηκε με την επικαιροποίηση της αξιολόγησης της Ελλάδας την Παρασκευή 30/5, καθώς δεν προχώρησε σε δράση αξιολόγησης όπως ήταν προγραμματισμένο.
Έτσι, η αξιολόγηση μακροπρόθεσμης πιστοληπτικής ικανότητας για την Ελλάδα παρέμεινε στο ΒΒΒ με σταθερές προοπτικές επαναξιολόγησης (outlook).
Η οικονομία δεν είναι σε τέτοια κατάσταση που δικαιολογεί αναβαθμίσεις αλλά η ανάκαμψη των τραπεζών τροφοδοτεί τις αναβαθμίσεις
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια…
Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos.
Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται…
Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης.
Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ…
Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond…
Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Μεικτές τάσεις στις ασιατικές αγορές 

Με μεικτές τάσεις έκλεισαν οι ασιατικές αγορές με τους επενδυτές να αναμένουν τις επόμενες πιθανές εμπορικές συμφωνίες χωρών της περιοχής με τις ΗΠΑ πριν από την λήξη της προθεσμίας της 9ης Ιουλίου, Ο πρόεδρος της Νότιας Κορέας Lee Jae-myung τόνισε ότι οι εμπορικές διαπραγματεύσεις με τις ΗΠΑ μπορεί να μην ολοκληρωθούν μέχρι τις 8 Ιουλίου. 
Επιπλέον, η Τράπεζα της Ιαπωνίας πρότεινε ότι θα μπορούσε να αυξήσει τα επιτόκια εάν οι εμπορικές συνομιλίες με τις Ηνωμένες Πολιτείες σημειώσουν πρόοδο. 
Εν τω μεταξύ, οι εποενδυτές αξιολόγησαν τις  τελευταίες εκθέσεις σχετικά με τη δραστηριότητα του τομέα των υπηρεσιών από την Κίνα, Ιαπωνία και Αυστραλία.
Αναλυτικά, η δραστηριότητα στον τομέα των υπηρεσιών της Κίνας συνέχισε να αυξάνεται τον Ιούνιο, αν και με τον πιο αργό ρυθμό των τελευταίων εννέα μηνών. Η επιχειρηματική δραστηριότητα των γενικών υπηρεσιών έφτασε το 50,6, μειωμένη από το 51,1 του Μαΐου.
Εν τω μεταξύ, ο σύνθετος δείκτης παραγωγής, ο οποίος υπολογίζει τα κοινά αποτελέσματα που επιτυγχάνονται στις υπηρεσίες και τη μεταποίηση, επέστρεψε σε περιοχή επέκτασης, πηγαίνοντας από το 49,6 του Μαΐου στο 51,3 τον Ιούνιο.
Ο τομέας των υπηρεσιών της Ιαπωνίας παρουσίασε μικρή βελτίωση τον Ιούνιο, με τον βασικό δείκτη να υποχωρεί στο 51,7, σύμφωνα με έκθεση που δημοσιεύθηκε y S&P Global την Πέμπτη.
Ο εποχικά προσαρμοσμένος δείκτης επιχειρηματικής δραστηριότητας της Jubun Bank Japan Services Services έφτασε στο ουδέτερο όριο των 50, σηματοδοτώντας στασιμότητα στον τομέα. Αυτό αντιπροσωπεύει αύξηση από την ανάγνωση του πρώτου μήνα 51,5, η οποία έδειξε επίσης ανάπτυξη.
Η δραστηριότητα στον τομέα των υπηρεσιών της Αυστραλίας αυξήθηκε τον Ιούνιο σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα, με τον Δείκτη Επιχειρηματικής Δραστηριότητας του Δείκτη Υπευθύνων Προμηθειών Υπηρεσιών (PMI) να αυξάνεται από 50,6 τον Μάιο σε 51,8, σύμφωνα με την τελευταία έκθεση της S&P Global.
Εν τω μεταξύ, ο σύνθετος δείκτης PMI, ο οποίος λαμβάνει υπόψη τα κοινά αποτελέσματα που επιτυγχάνονται στις υπηρεσίες και τη μεταποίηση, αυξήθηκε από το 50,5 του Μαΐου στο 51,6 τον Ιούνιο.
Αναλυτικά, ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -0,16%, ο δείκτης Shanghai στη Κίνα στο +0,17%, ο δείκτης Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ στο -0,67%, o δείκτης Kospi στη Ν. Κορέα στο +0,33% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο -0,02%.

Ήπιες ανοδικές τάσεις στις ευρωπαϊκές αγορές

Ήπιες ανοδικές τάσεις καταγράφονται σήμερα 3/7 τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια, ε το ενδιαφέρον να εστιάζεται στις πιθανές εμπορικές συμφωνίες των χωρών με τις ΗΠΑ καθώς πλησιάζει η  καταληκτική ημερομηνία της 9ης Ιουλίο, ενώ το ενδιαφέρον εστιάστηκς στις νέες οικονομικές εκθέσεις.
Ισχυρή άνοδο σημείωσαν οι θέσεις εργασίας, εκτός γεωργικού τομέα, στις ΗΠΑ, καθώς αυξήθηκαν κατά 147.000 τον Ιούνιο, ξεπερνώντας τις προσδοκίες των αναλυτών.
Το ποσοστό ανεργίας διαμορφώθηκε στο 4,1% για τον αναφερόμενο μήνα, σε σύγκριση με το 4,2% του Μαΐου, με τον αριθμό των ανέργων να φτάνει τα 7 εκατομμύρια.
υ, αλλά και στην έκθεση για την απασχόληση στις ΗΠΑ, η οποία θα κυκλοφορήσει μια ημέρα νωρίτερα λόγω της αργίας της 4ης Ιουλίου, και θα μπορούσε να παράσχει πληροφορίες σχετικά με τις επόμενες κινήσεις της Fed.
Επίσης, οι επενδυτές αναμένουν μια σειρά εκθέσεων οικονομικών στοιχείων.
Ο ιδιωτικός τομέας της Ευρωζώνης επεκτάθηκε τον Ιούνιο, με τη δραστηριότητα να καταγράφει υψηλό τριών μηνών, ανακοίνωσαν την Πέμπτη η S&P Global και η Εμπορική Τράπεζα του Αμβούργου (HCOB). Ο σύνθετος Δείκτης Διευθυντών Αγορών (PMI) αυξήθηκε από 50,2 τον Μάιο σε 50,6 τον Ιούνιο, καθώς η επιχειρηματική εμπιστοσύνη ήταν στο υψηλότερο επίπεδο από τον Ιούλιο του 2024.
Ο δείκτης PMI του τομέα των υπηρεσιών ήταν επίσης ο υψηλότερος τους τελευταίους τρεις μήνες, βελτιώνοντας από 49,7 τον Μάιο σε 50,5 τον Ιούνιο. 
Η δραστηριότητα του ιδιωτικού τομέα της Γερμανίας κατέγραψε αύξηση τον Ιούνιο, ανακοίνωσαν η S&P Global και η Hamburg Commercial Bank (HCOB) σε τελική έκθεση που δημοσιεύθηκε την Πέμπτη. Ο σύνθετος δείκτης παραγωγής PMI διαμορφώθηκε στο 50,4  από 48,5 τον Μάιο.
Ο Δείκτης Επιχειρηματικής Δραστηριότητας Υπηρεσιών PMI αυξήθηκε ελαφρώς από την προηγούμενη έκθεση, σκαρφαλώνοντας από 49,4 σε 49,7 για να φτάσει σε υψηλό τριών μηνών.
Επίσης, η δραστηριότητα του τομέα των υπηρεσιών του Ηνωμένου Βασιλείου βελτιώθηκε τον Ιούνιο, με τον Δείκτη Επιχειρηματικής Δραστηριότητας Υπηρεσιών PMI  στο 52,8, από το ποσοστό του Μαΐου στο 50,9, σύμφωνα με έκθεση της S&P Global που κυκλοφόρησε την Πέμπτη.
Ο ετήσιος ρυθμός πληθωρισμού της Ελβετίας ανήλθε στο 0,1% τον Ιούνιο, ανέφερε η Ομοσπονδιακή Στατιστική Υπηρεσία της χώρας σε έκθεσή της την Πέμπτη. Το ποσοστό σηματοδοτεί την επιστροφή στον θετικό πληθωρισμό μετά την ετήσια πτώση των τιμών καταναλωτή κατά 0,1% τον Μάιο.
Πτωτικά κινούνται οι  τιμές του πετρελαίου, με το brent στα 68,90 δολ. το βαρέλι στο -0,30% και το αμερικανικό αργό στα 67,20 δολ. το βαρέλι στο -0,30%.
Άνοδος +0,75% καταγράφεται και στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Αυγούστου στα 33,84 ευρώ.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο +0,30%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι στο +0,20%, ο δείκτης FTSE MIB +0,050% και ο ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο +0,50% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο  +0,45%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο +0,20%, ο S&P 500 στο +0,40%, ο Nasdaq στο +0,60% και το ETF GREC στο +0,39% (59,57 δολ.).

Άνοδος στις τράπεζες με αυξημένες συναλλαγές

Aνοδικά έκλεισαν οι τράπεζες, με τις συναλλαγές σε αυξημένα επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 11,29 ευρώ, με άνοδο +1,8%, με  όγκο 3,7 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 10,33 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 3,1350 ευρώ, με άνοδο +1,13%, με όγκο 6,9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 7,26 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 6,09 ευρώ, με άνοδο +2,87%, με όγκο 4,6 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 7,61 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 3,04 ευρώ, με άνοδο +2,36% με όγκο 20,2 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 11,17 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η Optima έκλεισε στα 20,30 ευρώ, με άνοδο +0,25% με όγκο 109 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,5 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 6,46 ευρώ, με άνοδο +2,87% με όγκο 1,05 εκατ. τεμάχια και  κεφαλαιοποίηση 2,85 δισεκ. ευρώ.
Η Attica Bank έκλεισε στα 0,82 ευρώ, με πτώση -0,49% με όγκο 685 χιλ. τεμάχια  και αποτίμηση στα 1,33 δισεκ. ευρώ..
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,25 ευρώ, με άνοδο +0,35% και κεφαλαιοποίηση 283 εκατ. ευρώ.

Ανοδικές τάσεις στα μη τραπεζικά blue chips με ικανοποιητικές συναλλαγές - Ο ΟΤΕ -3% λόγω μερίσματος, κέρδη +3,5% σε Coca Cola  

Aνοδικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με τις απώλειες του ΟΤΕ -3,8% να αντισταθμίζονται από τα κέρδη +3,5% της Coca Cola με ικανοποιητικές συναλλαγές..
Τη μεγαλύτερη άνοδο κατέγραψε η Coca Cola +3,56%, και ακολούθησαν Viohalco +1,96%, ΕΛΧΑ +1,75%, Lamda +1,41%, Motor Oil +1,31%...
Στον αντίποδα, υποχώρησαν ΟΤΕ -3,78%, ΟΠΑΠ -1,46%, Τιτάν -0,92%...
Η Coca Cola στα 45,90 ευρώ, με άνοδο +3,56% και κεφαλαιοποίηση στα 17,13 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΠΑΠ στα 19,59 ευρώ, με πτώση -1,46% και αποτίμηση 7,25 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο Μetlen στα 46,50 ευρώ, με άνοδο +0,91% και κεφαλαιοποίηση 6,65 δισεκ. ευρώ στην 4η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Ο ΟΤΕ στα 15,78 ευρώ, με πτώση -3,78% και αποτίμηση 6,51 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Η  ΔΕΗ στα 13,90 ευρώ, με άνοδο +0,51% και αποτίμηση 5,13 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo στα 30,00 ευρώ, με άνοδο +1,01% και κεφαλαιοποίηση 4,08 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International στα 37,65 ευρώ, με πτώση -0,92% και κεφαλαιοποίηση 2,95 δισ.ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ στα 7,7950  ευρώ, με πτώση -0,06% και κεφαλαιοποίηση 2,38 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil στα 24,80 ευρώ, με άνοδο +1,31% και κεφαλαιοποίηση 2,75 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα στα 20,14 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 2,08 δισ. ευρώ.
Η Viohalco στα 6,23 ευρώ με άνοδο +1,96% και κεφαλαιοποίηση στα 1,61 δισ. ευρώ.
Ο Aktor στα 5,40 ευρώ, αμετάβλητος και κεφαλαιοποίηση 1,1 δισ. ε2ρώ.
Η ΕΥΔΑΠ στα 5,75 ευρώ, με πτώση -0,86% και κεφαλαιοποίηση 615 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) στα 3,26 ευρώ, με πτώση -0,31% και κεφαλαιοποίηση 102 εκατ. ευρώ.

Αγορές στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 74 μονάδες βάσης

Αγορές καταγράφονται σήμερα 3/7 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,33% και το 10ετές ιταλικό 3,50%, με το μεταξύ τους spread στις -17 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 74 μονάδες βάσης από 75 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 50 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,50% ή 500 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις -17 μονάδες βάσης.
Έναντι της Πορτογαλίας το spread με την Ελλάδα διαμορφώνεται στις 26 μονάδες βάσης.

Βελτίωση στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Βελτίωση καταγράφονται σήμερα 3/7 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 3 Ιουλίου του 2025 στο 3,50%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 3/7/2025 στο 2,59%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,90% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3,07% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,25% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,50% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 3,01%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr